在纯苯供应领域的近期动态中，浙石化重整新装置计划于8月中旬投产，预计新增纯苯产能约26万吨/年，这一举措将显著提升市场供应能力。与此同时，现有重整装置正降负荷生产，这可能是企业为优化资源配置或应对潜在需求波动而采取的调整措施，以平衡新产能带来的冲击。7月下旬以来，中海油大榭重整装置、裕龙重整和歧化装置、京博裂解装置的石油苯新产能，以及广西宏坤新材料20万吨/年加氢苯新产能相继释放，这些集中投产事件进一步推动了国内纯苯开工率的回升，反映出行业产能扩张的加速趋势。
从进口和库存角度看，当前进口到货量偏少，导致华东主港库存维持小幅去库状态，这在一定程度上缓解了新增产能的压力。综合供需因素，纯苯市场预计在短期内处于相对平衡的状态，但需警惕新产能释放节奏可能带来的局部供应过剩风险。展望第三季度，纯苯仍存去库预期，主要源于下游需求稳步增长和进口持续偏紧，这将为价格提供较强支撑。历史数据显示，类似供需格局下，价格往往呈现稳中趋升的态势，但需关注宏观因素如原油价格波动对纯苯成本的间接影响。
纯苯市场的关键变量在于新装置投产节奏。浙石化、中海油等项目的推进可能短期内加剧供应压力，而下游如苯乙烯等衍生物的新产能若同步释放，则可能消化部分过剩产能，维持平衡。建议持续监测这些装置的投产进度和实际运行情况，以预判市场拐点。潜在风险包括产能投产延迟或需求不及预期，可能打破当前平衡，导致价格波动加剧。因此，投资者和行业参与者应强化数据跟踪和情景分析，以优化决策。
什么是dde净量？
DDE是LeveL-2 DDE决策系统的简称，包括DDX，DDY，DDZ等指标。 所谓DDX翻红，是指DDX指标中DDX的值大于0，直观视觉上表现为：指标内的柱型显示为红色，DDX后面的尖头向上“↑”红色。 这就叫DDX翻红。
请问股票公式中“江恩正方”的使用方法
一、设计思想： 江恩正方以数学几何理论为基础，经过优化组合形成独有的买卖方法。 二、功能概述： 准确预测大盘和个股在未来走势中所遇到的阻力和支撑位。 三、实战应用： 江恩正方能准确预测大盘和个股，在未来走势中所遇到的阻力和支撑位，其预测能力非常强，请看（招商银行）从2003年12月开始，每次冲高回落的遇阻位置分别为：9.58、10.30、11.10、11.50、12.00、12.50，图示如下： 招商银行每次上涨的遇阻价位是否能用江恩正方提前预测出来呢？请看招商银行的江恩正方图：图在黄色和绿色方框价位是重要阻力位置，我们可以清晰地看到招商银行的遇阻回落的位置基本和江恩正方图吻合，从而证明了江恩正方具有提前预测股价阻力位置！注：江恩正方使用具体操作方法如下： 1） 在“基准价位”处填写选定股票的一个基准值，一般是选一个近期的低点（高点）或一段行情的起点（终点）。 2） 在“价位差”处填写价位的之间的差值，一般是定为基准价的1%。 3） 在“显示格式”处填写关于图形的数量的数值，一般选为9。 4）“阻力/支撑”前若打钩表示每个价位都是阻力价位，若不打钩表示每个价位是支撑价位。
期权如何定价
在期权运用中，大部分投资者无需知道模型的计算，不用拆解定价模型，只需要了解每个模型需要哪些因素、有什么差异、适用范围和优缺点，然后通过在期权计算器上输入变量即可得到期权的价格。 期权行情软件也一般会自带期权计算器，直接给出理论价格。 但是，缺点是投资者不知道这些理论价格采用的是哪个模型，也不知道输入的无风险利率以及价格波动水平等变量是多少。 不过有些期权行情软件可以由投资者自行去设定无风险利率和波动率水平参数，另外，网上也有各种期权计算器。 在分析定价模型前，先了解一下它的原理和假设条件。 期权的定价模型源自“随机漫步理论”，也就是认为标的资产的价格走势是独立的，今天的价格和昨天的价格没有任何关系，即价格是无法预测的。 另外，市场也需要是有效市场。 在这个假设下，一连串的走势产生“正态分布”，即价格都集中在平均值周围，而且距离平均值越远，频率便越会下跌。 举个例子，这种分布非常类似小孩玩的落球游戏。 把球放在上方，一路下滑，最后落到底部。 小球跌落在障碍物左边和右边的概率都是50%，自由滑落的过程形成随机走势，最后跌落到底部。 这些球填补底部后，容易形成一个类似正态的分布。 正态分布的定义比较复杂，但我们只需了解它是对称分布在平均值两边的、钟形的曲线，并且可以找出价格最终落在各个点的概率。 在所有的潜在可能中，有68.26%的可能性是分布在正负第一个标准差范围内，有13.6%的可能性是分布在正负第二个标准差范围内，有2.2%的可能性是分布在正负第三个标准差范围内。 期权的定价基础就是根据这个特征为基础的，即期权的模型是概率模型，计算的是以正态分布为假设基础的理论价格。 但实际标的资产的价格走势并不一定是正态分布。 比如，可能会出现像图片中的各种不同的状态。 应用标准偏差原理的布林带指标，虽然理论上价格出现在三个标准偏差范围外的概率很低，只有0.3%（1000个交易日K线中只出现3次），但实际上，出现的概率远超过0.3%。 因为期货价格或者说股票价格不完全是标准正态分布。 两边的概率分布有别于标准正态分布，可能更分散，也可能更集中，表现为不同的峰度。 比如股票价格的分布更偏向于对数正态分布。 那么在计算期权价格的时候，有些模型会对峰度进行调整，更符合实际。 另外，像股票存在成长价值，存在平均值上移的过程，而且大幅上涨的概率比大幅下跌的概率大，那么它的价格向上的斜率比向下的斜率大，所以平均值两边的百分比比例会不一样。 为了更贴近实际，有些期权定价模型也会把偏度的调整计入定价。
