期货市场作为现代金融体系的重要组成部分,其风险管理与收益预测一直是投资者和研究者关注的焦点。从我的角度来看,期货市场的确具有较高的风险性,但这并不意味着它无法通过科学的方法进行管理和预测。以下将从多个维度对期货市场的风险特性、风险管理工具以及收益预测方法展开详细分析。

期货市场的风险主要来源于其高杠杆特性、价格波动剧烈以及市场信息不对称等因素。杠杆交易允许投资者以较小的保证金控制较大价值的合约,这虽然放大了潜在收益,但也显著增加了亏损的可能性。例如,若市场行情与预期相反,投资者可能面临保证金不足而被强制平仓的风险。期货价格受宏观经济政策、供需关系、地缘政治事件等多重因素影响,波动性远高于股票或债券市场,进一步加剧了风险。
高风险往往伴随着高收益潜力,这也是期货市场吸引众多投资者的原因。为了有效管理风险,市场参与者通常采用多种工具和策略。其中之一是止损订单,通过设定预先的价格水平自动平仓,以限制潜在损失。另一种常见方法是对冲,即通过持有相反方向的头寸来抵消原有仓位的风险。例如,生产商可以通过卖出期货合约锁定未来销售价格,规避价格下跌的风险。分散投资也是降低非系统性风险的有效手段,投资者可以通过配置不同品种或不同到期日的合约来平衡整体风险暴露。
在收益预测方面,期货市场并非完全不可预测。基于历史数据的统计分析、技术指标以及基本面分析均为常见的预测方法。技术分析通过研究价格图表和交易量模式来识别趋势和反转点,而基本面分析则侧重于评估影响供需的经济因素,如库存水平、产量数据及政策变动。近年来,机器学习与人工智能技术的应用进一步提升了预测的准确性,通过处理海量数据识别隐藏模式,为投资者提供更科学的决策支持。
值得注意的是,期货市场的风险与收益并非孤立存在,而是相互关联的动态平衡。成功的投资者往往具备严格的风险控制意识和灵活的策略调整能力。他们不仅关注短期收益,更重视长期资本保全。例如,通过设置风险收益比目标,确保每笔交易的潜在盈利高于可能亏损,从而在多次交易中实现整体盈利。
市场监管与制度完善也在一定程度上 mitigates 风险。各国期货交易所通常设有每日价格波动限制、保证金调整机制以及大户持仓报告制度,以防止市场操纵和过度投机。这些措施虽然无法完全消除风险,但为市场提供了相对稳定的运行环境。
期货市场确实存在较高风险,但其风险并非不可控。通过综合运用风险管理工具、科学预测方法以及严格遵守纪律,投资者可以在规避重大损失的同时捕捉收益机会。最终,期货市场的参与不仅考验投资者的专业知识,更是一场心理与策略的博弈。只有持续学习、适应市场变化,才能在这个充满挑战的领域中获得长期成功。
期货到底是不是赌博?
期货交易不是赌博而是一门投资艺术。 我认为交易者交易的目标是:经年累月地稳定赚钱,而不应执着于大捞一票的机会,首要之务是保障资本,其次是追求获利以及最大的报酬。 但大多数投资者往往忽略了这一点,而把自己的资本完全暴露在市场之中,这就是风险的存在。 那我们应该如何做,才能在市场中长期生存,而不被淘汰呢?首先,正确地认知这个市场。 了解期货市场真正的运作方式以及大多数交易者何以发生亏损。 你只有完全了解了市场本身(包括合约内容、历史走势、未来趋势、影响因素、技术分析,基本面等等),你才能把握住它。 美国的交易大师比尔·威廉姆博士对期货交易是这样评价的:“大多数交易者之所以发生亏损,是因为他们采用了错误的地图而迷失方向。 ”其次,制定一个完善的交易守则。 交易守则的宗旨是尽量以客观而一致的态度交易,如果没有交易守则,你的愿望可能主导交易的决策。 交易守则包括:1.根据计划进行交易,并严格遵守计划。 拟定计划时你必须要知道你的交易是长期的、中期的还是短期的,并根据相关趋势设定止损位。 设定止损是相当关键的,也是最重要但经常被违反的。 市场有时就像只大鳄鱼,一旦你被它咬住腿,在你试图用手挣脱出来时,鳄鱼的嘴一张一合便同时咬住你的腿和手,你越挣扎陷得越深。 所以交易的时候,一旦被市场证明是错误的,赶快认赔离场,不可心存幻想,认为市场将要向你预期的方向发展。 2.顺势交易。 趋势总共有三种:短期、中期和长期。 每一种趋势都在不断变化,任何一种趋势的方向都可能与另外两种相反。 另外,你也应该留意其他技术指标,尽可能预先掌握趋势可能反转的信号,以便市场反转时迅速离场。 比如去年上海铜市场长期下跌,但过程中也有几波中期、短期的反弹行情。 如果你把握住市场节奏,长线作空,逢短线反弹出局,一旦短线趋势发生反转时再进场作空,并持有至再次出现短线反转,你的收益将是很可观的。 3.让获利头寸持续发展,追求卓越的报酬。 如果你进行交易后,市场价格是朝着对你有利的方向发展,你不应该立即了结头寸,而应该持有并仔细观察市场的每个变化。 当价格接近你预期的获利目标价位时,则了结三分之一或一半的头寸,同时将原来设定的止损点调高(调整至成本之上),这样不仅可以防范计算目标价位时出错,把更多的获利丢掉,又保障趋势突然反转时,你不会认赔离场。 如果价格继续向有利的方向发展,则继续调高止损点,一旦趋势发生扭转,你仍然可以获利出局。 第三,建立资金管理系统。 资金管理是配置金融资产,对投资资金进行风险控制的有力手段。 现在国外很多投机基金多是采用风险控制加资金递增原则进行交易的,比如:一位刚刚进入期货市场的投机者,拥有10万元的交易资金,他最初的头寸应该控制在总资本的10%(1万)以内,同时设定止损将潜在的损失控制在10%—20%(1000至2000)之间,这样他的亏损绝对不会超过总资本的1%—2%。 就这种原则来说,即使有几次亏损你也有剩余资金进行下次交易而不会因一两次的错误被市场淘汰。 如果我们在期货市场从始至终每次交易无论长短线都是遵照上面的几条原则来进行的,那么投机的风险对于我们来说就是可以控制的,虽然我们可能有几次失误,但总体下来我们还是可以赢利,正如优秀的篮球选手投篮命中率也只有30%—40%,但他们是最成功的。 呵呵你见过这么需要技术分析的赌博吗?这是投资如果你认为期货是赌博的话,先别进入这个市场。
有没有了解期货的朋友,把做期货的知识告诉我,.
其含义是:交易双方不必在买卖发生的初期就交收实货,而是共同约定在未来的某一时候交收实货,因此中国人就称其为“期货”。 最初的期货交易是从现货远期交易发展而来,最初的现货远期交易是双方口头承诺在某一时间交收一定数量的商品,后来随着交易范围的扩大,口头承诺逐渐被买卖契约代替。 这种契约行为日益复杂化,需要有中间人担保,以便监督买卖双方按期交货和付款,于是便出现了1570年伦敦开设的世界第一家商品远期合同交易所———皇家交易所。 为了适应商品经济的不断发展,1985年芝加哥谷物交易所推出了一种被称为“期货合约”的标准化协议,取代原先沿用的远期合同。 使用这种标准化合约,允许合约转手买卖,并逐步完善了保证金制度,于是一种专门买卖标准化合约的期货市场形成了,期货成为投资者的一种投资理财工具。 【期货与股票的区别】投资报酬不一样:期货交易由于其保证金的杠杆原理,可以放大收益,四两拨千斤。 期货只需付出合约总值的10%以下的本钱;股票则必须100%投入资金,要融资则需付出利息代价。 交易方式不一样:国内股票只能做多,而期货则既能做多,又能做空;期货开户一、开户1、选择开户机构2、开户条件有下列情况之一的,不得成为期货经纪公司客户:· 无民事行为能力或者限制民事行为能力的自然人;· 期货监管部门、期货交易所的工作人员;· 本公司职工及其配偶、直系亲属;· 期货市场禁止进入者;· 金融机构、事业单位和国家机关;· 未能提供法定代表人签署的批准文件的国有企业或者国有资产占控股地位或主导地位的企业;· 单位委托开户未能提供委托授权文件的;· 中国证监会规定的其他情况;3、开户时间和地点:可选择任何时间到期货公司营业场所办理。 4、开户金额:视不同公司不同5、开户所需提供资料:个人户:自然人投资者的头部正面照、身份证正面扫描件;法人户:机构投资者的开户代理人头部正面照、开户代理人身份证正面扫描件、机构投资者营业执照(副本)和组织机构代码证的扫描件。 二、入金入金可采用现金、电汇、汇票、支票,银期转帐等方式。 电汇、汇票、支票须以资金到我公司帐户方视为到帐。 三、申请交易编码客户填写各交易所申请编码表后,由期货公司为客户办理交易编码申请手续,编码获得批复后方可进行交易。 四、交易五、结算由结算部对客户每日交易情况进行结算,营业厅客户每日向营业部盘房索取并签署结算单,网上交易客户每日通过网上查询功能查询结算单。 六、撤户客户在办理完期货公司规定的撤户手续后,双方签署终止协议,结束代理关系。 七、出金由期货公司财务部采取现金、电汇、汇票,支票及银期转帐的方式为客户办理出金。 期货的炒作方式与股市十分相似,但又有十分明显的区别。 一、以小搏大:股票是全额交易,即有多少钱只能买多少股票,而期货是保证金制,即只需缴纳成交额的5%至10%,就可进行100%的交易。 比如投资者有一万元,买10元一股的股票能买1000股,而投资期货就可以成交10万元的商品期货合约,这就是以小搏大。 二、双向交易:股票是单向交易,只能先买股票,才能卖出;而期货即可以先买进也可以先卖出,这就是双向交易。 三、时间制约:股票交易无时间限制,如果被套可以长期平仓,而期货必须到期交割,否则交易所将强行平仓或以实物交割。 四、盈亏实际:股票投资回报有两部分,其一是市场差价,其二是分红派息,而期货投资的盈亏在市场交易中就是实际盈亏。 五、风险巨大:期货由于实行保证金制、追加保证金制和到期强行平仓的限制,从而使其更具有高报酬、高风险的特点,在某种意义上讲,期货可以使你一夜暴富,也可能使你顷刻间一贫如洗,投资者要慎重投资。 1:品种 期货比较活跃的品种只有几个,便于分析跟踪。 股票品种有1300多,看一遍都很困难,分析起来就更不容易。 2:资金 期货是保证金交易,用5%的资金可以做100%的交易,资金放大20倍,杠杆作用十分明显。 股票是全额保证金交易,有多少钱买多少钱的股票。 3:交易方式 期货是T+0交易,有做空机制,可以双向交易。 股票是T+1,没有做空机制。 4:参与者: 期货是由想回避价格风险的生产者和经销商还有愿意承担价格风险并且获取风险利润的投机者共同参与的。 股票的参与者基本上以投机者居多(投机者高位套牢被迫成为投资者) 5:作用: 期货最显著的特点就是提供了给现货商和经销商一个回避价格风险的市场。 股票最主要的作用是融资,也就是大家经常说的圈钱。 6:信息披露: 期货信息主要是关于产量,消费量,主产地的天气等报告,专业报纸都有报告,透明度很高。 股票最主要的是财务报表,而作假的上市公司达60%以上。 7:标的物:期货和约所对应的是固定的商品如铜,大豆等。 股票是有价证券。 8:价格: 期货价格是大家对未来走势的一种预期,受期货商品成本制约,离近交割月,价格将和现货价格趣于一致。 股票价格是受庄家拉抬的力度而定,和大盘的走势密切相关。 9:风险: 期货商品是有成本的,期价的过度偏离都会被市场所纠正,它的风险主要来自参与者对仓位的合理把握和操作水平高低。 股票是可以摘牌的,股价也可以跌的很低。 即使你有很高的操作水平,也不容易看清楚哪个公司在做假帐。 10:时间: 期货有交割月,到期必须交割。 也可以用对冲的方式解除履约责任。 股票可以长期持有。 有更多需要咨询帮助的可以具体交流探讨
股票K线图的上引线和下引线是什么意思
首先,应该叫上影线、下影线。 上下影线是指上影线和下影线,一般情况上影线长,表示阻力大;下影线长表示支撑力度大。 在K线图中,从实体向下延伸的细线叫下影线。 在阳线中,它是当日开盘价与最低价之差;在阴线中,它是当日收盘价与最低价之差。 一般说,产生下影线的原因是多方力量大于空方力量而形成的。 股票开盘后,股价由于空方的打压一度下落,但由于买盘旺盛,使股价回升,收于低点之上,产生下影线。 带有下影线的K线形态,可分为带下影线的阳线、带下影线的阴线和十字星。 要更为精确的判断多空双方力量,还要根据不同的形态做出判断。 拓展资料:1、股票市场的长期走势,是由宏观经济及上市公司的基本面决定的。 股指期货价格是反映股票指数价格变动预期的一个外生因素,股指期货并不改变股票市场的长期走势。 加入了股指期货这一元素后,现货市场包含的信息量更多,对信息的反应速度更快,因而现货市场的运行效率更高。 同时,由于市场参与者的行为,对股票市场的短期走势会有影响。 2、任何衍生品的发展都需要一个过程,股指期货对现货市场的积极作用也是逐渐形成的。 从成熟市场推出股指期货的情形来看,推出初期,股指期货的成交量通常不大。 此后,随市场规模和风险管理需要的增长,股指期货市场逐渐壮大。 3、应当正确认识股指期货的风险。 任何金融衍生工具给投资者带来收益的同时也带来风险,股指期货也不例外。 但是,风险并非来自股指期货本身,而是取决于参与者采取何种交易策略以及相关的风险控制措施。 因此,投资者应从自身的角度出发,精确度量包括股指期货在内的投资组合的风险与收益,选择合适的投资策略参与。 从这个意义上说,股指期货对投资。